相信大家都有相同的疑惑，明明看着一间公司或一间店的生意很好、也很赚钱，经营没多久却因没钱周转而倒闭了。
公司赚取的利润很可观可是没现金周转，最终以关门大吉收场，这就是业内人常说的“黑字倒闭”！
黑字，是会计上的专有名词，代表公司有赚钱有获利，红字则代表亏损。 “黑字倒闭”就代表公司有利润但是还是关门大吉。
一般上，当公司因现金周转问题而倒闭，主要原因会是：拿不出钱来。不管是支付供应商的钱、支付员工薪资或偿付银行贷款，都没有足够的现金去应付。
即使损益表账上看起来是赚钱的，但是最后银行存款或是存折里面却空空如也，公司现金已经耗尽。
明明生意很好、有利润，可是为什么会没有现金？
探究原因，就是公司赚到了钱却没有收到钱，意即这些收入都只是“应收账款”，还没有变成现金回到公司。
在这种情况下，公司的成本费用持续支出，现金一直往外流，但是客户欠的钱却一直没有进账，导致最后公司现金“入不敷出”甚至现金流中断，公司才会支撑不下去而宣告倒闭。
论现金流对公司的重要性
企业在财务管理上面最大的迷思，就是太过重视利润，或只重视利润。实际上，净利是损益表上的概念，“现金流”才是公司最重要的命脉。
要让企业边赚钱边长久经营，收钱能力比赚钱的能力更加重要！
因此企业要避免“黑字倒闭”，关键除了赚钱，更要关注3个基准：现金流、应付账款和借款期限。
常听闻：拿到手里的钱才是钱。因此，公司管理层定期观察并审视现金流量，才能确实掌握当前企业的营运情形。
在遭受疫情冲击期间，企业的收款和付款有时不免遭到延误，要维持公司业务的正常运作，稳定的现金流便十分重要，尤其对于资本额较小的中小企业来说，拥有足够的自由现金流量，可以帮助公司有能力应对各种挑战。
要掌握现金流，其实并不复杂，只要每天关注自己的银行存折，或者是银行帐户的现金流动即可。
应收账款的例子
应收账款代表交易已经完成，但是现金却还没有实际交付的情况。
举个例子，你卖了10包炒粿条给一位熟客却没立即付款，而是在3个月之后才能收到，那就代表顾客的炒粿条已经吃完，意即交易已完成，可是你并没有收到钱，这笔钱成了你的应收账款。
试想看看，如果每个顾客都如此，请问一下你接下来哪有充足的现金去购买食材、支付水电瓦斯、偿还创业资金贷款或应对生活？
即使你的损益表显示赚钱，但是因为大家都“赊账”，你没收到现金，说不定小食摊很快就倒闭了。这就是前面所提及的“黑字倒闭”。
如果公司和供应商或者是客户，全都是用现金交易，就不会产生应收账款。应收账款对公司未来的现金流起着攸关影响。
借款期限也需顾虑
另一个会影响未来重要现金流的关键是负债的偿还。不管是个人向亲朋好友借钱，或者是向银行及金融机构借钱，甚至是向非法的单位或地下钱庄借贷，这些都是必须要支付成本，也就是“利息”，而且是有“还款期限”的。
如果到了这些借款偿还期限，公司的现金余额却没有办法支付的话，就很容易面临倒闭的风险。
正所谓：现金才是王道！ （Cash is the King!）企业要守得好不一定只看赚钱，现金命脉要充够强大也很重要！
